Hogyan és miért kereskedjen egy index
Mi van az indexben?
Az indexeket és az indexeket a kosárban gyűjtik. Például, ha be akarná tenni a Dow Jones Industrial Average Indexbe (DIJA) való befektetést, az indexkosárban lévő 30 készlet részvényeit vásárolnád.
Ön valójában 30 különböző vállalat részvényeinek tulajdonosa lenne.
Hogyan működik az index?
Az indexek célja egy adott piac vagy eszköz nyomon követése. Például az Arany és Nemesfém Index (XAU) olyan cégekből áll, amelyek az aranyat és más nemesfémeket tartalmazzák. A logika az, hogy ha megveszi az indexek állományait, akkor az aranybányászat szektorhoz jut, anélkül, hogy minden egyes aranybányászati cégnek részvényeket kellene vásárolnia a világon. Az XAU részvényei reprezentálják az aranybányászat egészét.
Mit jelent az index-súlyozás?
Az index-súlyozás az indexkosár részvényeinek kiosztása; alapvetően az index kialakításának módját. Például, az ár súlyozott indexe minden egyes készlet áron alapul eltérő mennyiségű részvényt tartalmaz. Egy 20 dolláros részvény lenne 1 részesedése, ahol egy 5 dolláros készletnek 4 részvénye lenne ahhoz, hogy egyenlő legyen a 20 dolláros készletével.
A súlyozás egy másik típusa a piaci kapitalizáción alapul.
A tőkealapú indexek egyes részvényeinek részvényei a fennálló részvények piaci értékén alapulnak. Vannak bevétel-súlyozott indexek, alapvetően súlyozott indexek és még float-korrigált indexek is.
Mi az előnye az index vásárlásának?
Az indexek kedves módja annak, hogy bizonyos piacok vagy ágazatok számára kitettségeket érjenek anélkül, hogy a készletek piacát sarokba kellene állítaniuk.
Könnyebb megvenni az árutőzsdei jegyzéket, ahelyett, hogy olajbogyókat, szarvasmarhákat és néhány zsákot vásárolna. A megfelelő indexkosár megvásárlásával a piaci vétel általános teljesítményéhez juthat.
Mi a hátránya az index vásárlásának?
Bár egy indexet egy bizonyos piac követésére terveztek, ez nem azt jelenti, hogy 100% -os pontosságú. Csak azért, mert egy külföldi piac indexet vásárol egy adott régióban, nem jelenti azt, hogy a kosara pontosan a régió gazdaságával fog mozogni. Számos tényező megváltoztathatja a piac menetét, amely néha egy index nem tükrözi, legalábbis nem azonnal.
A kosár rendelésének kitöltése nem mindig a legegyszerűbb folyamat. Miközben könnyebb egy indexet vásárolni mint 4000 ipari készlet, ez nem jelenti azt, hogy mindig kapja meg a célárat. Ha piaci megrendeléseket használ, akkor végül kitölti a kosarat, de előfordulhat, hogy nem kapja meg a kívánt árat. Vagy ha limitszámlákat használsz, előfordulhat, hogy nem kapsz meg minden szükséges részvényt a kosár kitöltéséhez.
És nem minden index folyékony. Ez azt jelenti, hogy nehéz lehet egyes index pozíciókba be- és kiáramlani. Ismét ugyanez mondható el bizonyos értékpapírok esetében is.
Van alternatíva az indexekhez?
Természetesen ... ETF-ek.
(Valahogy tudtad, hogy a tőzsdén forgalmazott pénzeket említeném) Az aranyos dolog az ETF-ekről az, hogy egy olyan mutató utánoznak, amelyet egy indexhez hasonlóan úgy terveztek, hogy más piacokat és eszközöket utánozzon. Az ETF esetében azonban a "kosár" előre csomagolt és készen áll a kereskedelemre. Nem kell 11 tranzakciót vásárolnia ahhoz, hogy a készleteket egy adott indexben szerezzen be, hanem egy ETF-t vásároljon, amely az egyik vagyontárgy 14 készletének gyűjteménye; egy mini-portfólió, ha akarod.
Az ETF- k számos előnyben részesülnek olyan indexek mellett, mint az adókedvezmények és a könnyű kereskedelem, de az ETF-ek részesednek hátrányaikból is. De az ETF-ek hosszú utat tettek meg, és előnyei számos befektetéshez, például befektetési alapokhoz és indexekhez megfelelő pótlékot tettek. Tehát ha úgy gondolja, hogy az ETF-ek alternatívak lehetnek a befektetési indexekhez, akkor a megfelelő helyen jöttetek.