Kanyarálj, mint Buffett: a legjobbakat is befektetheted
Warren Buffett a világ egyik leggazdagabb embere, amelynek nettó értéke körülbelül 50 milliárd dollár. Sikerét az ő társalapítója, Berkshire Hathaway hosszú idejű befektetéseinek köszönheti. Warren Buffett befektető akenciáját annyira tisztelik, hogy az emberek hallgatnak bármit is, amit mond. Tettei és kijelentései képesek áthelyezni a vállalati tőzsdei árakat. A tőzsdei változások segítik a gazdaságot a likviditás hozzáadásával és a vállalatok növekedésének megkönnyítésével, valamint a befektetők gazdagodásával.
Buffett mutató
A Warren Buffett mutató a teljes piaci kapitalizáció és a bruttó hazai termék (GDP). Minden egyes állami vállalat árait az Egyesült Államok gazdasági teljesítményéhez viszonyítva mérik. A részvényárak a vállalati bevételeken alapulnak, melynek emelkednie kell és csökkennie kell a gazdasággal.
A Buffett mutató átlagosan 119% az elmúlt 20 évben. Ez azt jelenti, hogy a részvényárak mintegy 20% -kal jobbak, mint a gazdaság. 1999-ben és 2000 elején a NASDAQ buborék magasságában megközelítette a 200% -ot. 2015-ben 150% volt. Ez a 2013-as állományi eszközbuborék eredménye. A részvényárfolyamok egy év alatt 30% -kal emelkedtek. Ezzel a mutatóval túlértékelt a tőzsde.
Buffett azt tanácsolta az embereknek, hogy fektessenek be a készletbe, amikor a mutató 80% körüli. Arra a kérdésre, hogy befektetni fog-e a készletekbe a 2015-ös értéken, azt mondta, hogy inkább a kamatlábak mozgását irányítja, amelyek történelmi mélypontjai a nagy recesszió óta.
(Forrás: "Buffett Indicator Flares", WSJ , 2015. június 15.
Buffett Idézetek a gazdaságban
Miután Osama Bin Laden-t megölték, Buffett azt mondta, hogy nem lesz sok hatása a gazdaságra. Nagyobb veszélyt jelentett minden olyan természeti katasztrófa, mint például a Katrina hurrikán és a japán földrengés . Ez azért van, mert nagyobb gazdasági károkat okoztak, ezáltal növelve a biztosítási költségeket.
Buffett is jó tanácsokat adott a gazdasági fellendülés és a mellszobor kihasználásához. Azt mondta: "Féljetek, ha mások mohóak, légy mohó, ha mások félnek." És ami a legfontosabb: "Nem sok értelme támadni Amerikával szemben."
Berkshire Hathaway története
Buffett Berkshire Hathaway-t alapította meg kevésbé ismert partnere, Charlie Munger. Berkshire eredetileg olyan textilipari vállalat volt, amelynek pénzforgalmát más cégek megvásárlásához használták. Első beruházásai a See's Candy és a GEICO Insurance voltak. A 70-es évek végén Berkshire részvényeinek ára 290 dollár volt. A legtöbb vállalat megoszthatta raktárát, de Berkshire soha nem tett. 1982-re 750 dollár értékben részesült, és 1989-re 8 ezer dollárra emelkedett, és 90 ezer dolláros csúcsot ért el. Berkshire sikere Ben Graham és Buffett egyszerű alapelvei alapján volt azon alapulva, hogy minden cég vezetőségének tudatában volt.
Buffett követi Ben Graham befektetési stratégiáját
A Harvard Business School elutasította, hogy "túl fiatal", Buffett kérelmet nyújtott be Kolumbia felé, ahol a befektetési guru, Ben Graham segített. Két könyvet írt, a Biztonsági Elemzést és az Intelligens Befektetőt . Mindkét könyv új fogalmakat mutatott be az állományi befektetések világába, amely akkoriban alapvetően szerencsejátéknak tekinthető.
Graham megmutatta a befektetőknek, hogyan csökkenthetik kockázatukat egy vállalat belső értékének elemzésével. Ezzel a befektetők meg tudták állapítani, hogy a részvényárfolyam tisztességesen mérte-e a társaság értékét. Azt állította, hogy megvásárolja a társaság részvényeit, ha ez egy alku volt.
További információ a befektetésről
Ez a fogalom, az úgynevezett értékteremtés, ma nagyon egyszerűnek tűnik. Azonban a fellendülés idején, amikor a befektetők támogatják a növekedésbefektetéseket, általában nem tűnnek el a kedvükből. Ez egy olyan stratégia, ahol a cégek értéke azon az alapon, hogy mennyire növekedhetnek a következő néhány évben vagy akár hónapok. A növekedésbefektetés segített létrehozni a 2001-es recesszióhoz vezető fellendülést. A befektetők felajánlják az olyan internetes készletek részvényárfolyamát , amelyek nem rendelkeznek bevétellel vagy értékkel, csupán azon az alapon, hogy mennyit növekedhetnek.
Buffett szerint értékes befektetés nem számít, mit.
Csak olyan befektetéseket vásárol, amelyeket érti. Ez a konzisztencia hatalmas ok a sikerére. További részletekért lásd Joshua Kennon részletes Warren Buffett életrajzát .