És most a vállalati bennfentesek eladják őrültségüket.
Mi a "bennfentes" értékesítés?
Míg a bennfentes személyek által kereskedett üzletrészek illegális bennfentes kereskedelemnek tekinthetők, a legtöbb bennfentes vásárlás és értékesítés teljesen jogszerű. Mindaddig, amíg az ügyletek nem anyagi, nem nyilvános információkon alapulnak, a vállalati vezetők és a bennfentes hozzáféréssel rendelkezők jogilag megvásárolhatják és eladhatják a készletüket saját befektetési számlájukban.
Habár jogszerű a megvásárlás és értékesítés, a bennfenteseknek külön szabályt kell követniük annak biztosítására, hogy mindenki tisztességes legyen a rendszeres befektetőknek, akik nem rendelkeznek előzetes pénzügyi eredményhez. Emiatt az állami vállalatok tagjai és vezetői kötelesek nyilvánosságra hozni minden alkalommal, amikor megvásárolják vagy eladják saját részvényüket.
A legfontosabb okok miatt a vállalati tisztviselők vásárolhatnak vagy adhatnak el . Elhitték, hogy a vállalat a megfelelő irányba halad, és több pénzt szeretne a vállalati készletbe bocsátani.
A kompenzációs csomag részeként nagyszámú részvényt kapott, és részvényeket kíván eladni új otthon megvásárlásához vagy befektetéseik diverzifikálásához .
De az is lehetséges, hogy tudnak valamit, és eladni akarják részvényeiket, mielőtt a piac leesik, vagy cégük készletei elvesznek.
Hol találhatja a bennfentes tranzakciókat?
Az intézményi befektetők és a bennfentesek kötelesek benyújtani a SEC formanyomtatványt. 4. Az Értékpapír- és Tőzsdebizottság (SEC) létrehozta a 3. formanyomtatványt, a 4. formanyomtatványt és az 5. formanyomtatványt kifejezetten a bennfentes és az intézményi tőzsdei jelentéstételre, mivel az ilyen szerepekben lévő befektetőknek sokkal nagyobb lehetősége van hogy kihasználják az illegális tevékenység bennfentes információit.
A tájékozott befektetők időt szánnak a bennfentes kereskedelem felülvizsgálatára, mielőtt meghúzzák a ravaszt, és belépnek a saját vételi és eladási megbízásukba. Minél több információ van a befektetési döntések meghozatalakor, annál jobb. A SEC létrehozta az EDGAR rendszert, hogy nyilvános hozzáférést biztosítson a nyilvános jelentések széles köréhez, köztük a 4-es formanyomtatványhoz. Ezen túlmenően a NASDAQ honlapja olyan keresési funkciót kínál, ahol a vállalat által benyújtott 4. formanyomtatványokat megtalálhatja.
Például egy wrestling rajongó, aki befektetni szeretne kedvenc szórakoztató társaságában, a World Wrestling Entertainment (WWE), gyorsan áttekintheti a vezérigazgató (és alkalmi sztár) Vince McMahon és más bennfentesek tőzsdei kereskedelmét néhány kattintással.
Mindkét rendszernek ugyanazt az információt kell megadnia, ezért Önnek kell döntenie, melyiket szeretne, ha bennfentes tranzakciókat keres.
Hogyan használhatsz bennfentes jelentéseket?
Ha egy adott vállalatnál a bennfentes kereskedelem keresésével több jelentés is megjelenik, lehetőséged van az adatok átvizsgálására és trendkeresésre.
Ha egy vállalat sok vásárlási tevékenységet mutat be a bennfentes listán, akkor jó jel, hogy a vállalatvezetés úgy gondolja, hogy az állomány jó helyekre készül, és személyesen szeretnének a nyereségben. Az értékesítési tevékenység tendenciája azt jelezheti, hogy a vezetők úgy gondolják, hogy az állomány az elkövetkező időszakban csökkenni kezd, és az árcsökkenés előtt megpróbálja eladni.
Miközben a készletvásárlási és eladási trendek alapján szándékozik következtetni, soha nem tudja pontosan, hogy miért történt a tranzakció. Mivel nem hívhatja fel a vezérigazgatót és kérheti, a legjobb megoldás a vállalat pénzügyi kimutatásainak, éves jelentéseinek és egyéb nyilvános információknak a megismerése, valamint a bennfentes tranzakciós adatokkal együtt, amikor saját befektetési döntést hoz.
A bennfentesek eladnak. Mit jelent?
Ha egy ügyvezető sok eladási tevékenységet mutat, de a többiek tartják a részvényeket, nem feltétlenül vörös zászló, hogy valami rossz.
Ha látsz egy olyan mintát a vezetők kapni részvényopciók támogatások, majd eladni egy részét, ez szintén nem jelent komoly aggodalomra ad okot. De ha látni fog egy mintát eladni a fedélzeten nélkül figyelemre méltó ok, lehet, hogy egy jó ideje, hogy vegye figyelembe. Néhány befektetési kutató keresi ezt a fajta mintát, különösen, ha ezt nem ellensúlyozza egy meglehetősen hasonló vásárlási szint.
És ilyen mintázat lehet folyamatban. A Vickers Weekly Insider 2017. februári bennfentes kereskedési jelentése azt mutatta, hogy a vállalati vezetők a CNBC szerint vásároltak 11-szeres áron. A jelentés megállapította, hogy az elmúlt két alkalommal az arány ugrott meg, az S & P 500 a következő időszakban csökkent. 2014 elején az arány 8-ról 1-re csökkent és az S & P közel 6 százalékkal esett vissza. 2007-ben ez az arány 11-ről 1-re nőtt, hasonlóan a közelmúlt eredményeihez, és az S & P később 68 ponttal, vagy csak kevesebb mint 5 százalékkal csökkent. A bennfentes eladási-vásárlási arány előrejelzése a teljes piacra eső cseppnek ígéretes mutatónak számít.
A hosszú távú eredményekre, a hangsúly az alapokra
Számos tényező lép fel a részvények megvásárlásához vagy eladásához. A bennfentes vásárlási és értékesítési tevékenység vizsgálata fontos mutató, amely segíthet a jövőbeli ingadozások előrejelzésében a tőzsdei áron, de soha nem szabad egyedül néznie. Ehelyett használja a bennfentes tevékenységet, mint a saját befektetési döntéshozatali rendszerének számos jelét. Tekintse meg továbbá a vállalat alapjait, elemzői becsléseket, a legfrissebb híreket és azt, amit a vállalat jövőbeni műveleteihez tervez.
A vállalat alapjai végső soron a hosszú távú siker legjobb mutatói. A rövid távú kereskedés nagyon kockázatos a befektetők számára. Ha középpontjában a hosszú távú, fenntartható, kiváló minőségű vállalkozásokba fektetett részvények vásárlására összpontosít, a portfólió nagyszerű eredményeket fog mutatni. Ha mindezeket összekapcsolja és a bennfentes kereskedelem trendjeit kiegészítő tényezőként összekapcsolja, nagyszerű befektetési sikert fog elérni.