Hogyan vállalhat nagyobb kockázatot passzív befektetőként?
Az egyik koncepció, amellyel sok ember küzd, index alapok.
Az egyik vagy másik passzív vagy aktív, vagy az index és más típusú befektetési alapok érve? Vagy talán csak félreértjük a passzív befektetés fogalmát. Az index alapok az egyetlen formája a passzív befektetésnek? Ha igen, akkor ez azt jelentené, hogy az indexalapok argumentuma a passzív és a tényleges irányítás érvelése.
Az index alapok nem a passzív befektetés egyetlen formája, de ezek a leggyakoribb formák. Az indexalap meghatározza az általa birtokolt készleteket (vagy kötvényeket) azzal, hogy ugyanazokat a készleteket birtokolja, mint azokat, amelyek egy ismert és mért indexben szerepelnek, például az S & P 500 vagy a Russell 2000.
A passzív módon kezelt alap, amely nem indexalap, számos kritériumot fog tartalmazni az általa birtokolt készletek típusainak meghatározásához; akkor az összes olyan készlet tulajdonosa, amely megfelel ezeknek a kritériumoknak, anélkül, hogy megkísérelné felvenni a "nyerteseket" ebből a csoportból. A Dimenziós Alapok passzív befektetési alap, de alapok nem index alapok.
Az indexalapok érve az aktív befektetésekre vonatkozó passzív befektetés érvét jelenti. Minden indexalap passzív, de nem minden passzív módon kezelt alap indexalap .
Amikor az emberek azt mondják, hogy fiatalon fiatalabbaknak kell kockáztatnia, mert több idő áll rendelkezésére a visszaszerzésre, az eszközosztály-mixre utalnak?
Vagy mindkettőre utalnak az eszközallokációs keveredés és az alosztályok keveréke az osztályokon belül? Ha az utóbbi azt jelenti, hogy pénzt kell elhelyeznie olyan dolgokban, mint a penny készletek.
Amikor a pénzügyi tanácsadók és a média egyre nagyobb kockázatot vállal, szinte mindig az eszközallokációs mixre utal, ami azt jelenti, hogy az állományokat készpénzhez kötik.
Rövidebb idő alatt a részvények (a tőzsdei indexekkel mértek) sokat vagy sokat tehetnek. Ha az 1973-2009-es időszakra tekintünk példaként, egy év alatt a készletek akár 60-90% -kal, akár 40-50% -kal emelkedhetnek. Ugyanabban az időintervallumban, ha az összes 20 éves időtartamot megmérjük, az állományok legjobb 20 éves időszaka alatt 14-18% -os hozamot értünk el, és a legrosszabb 20 év során a hozamok 6-7% tartomány Az ok befektetési cikkek azt mondják, hogy nagyobb kockázatot jelent, amikor fiatalabb vagy, mert legalább 20 éve hagyja pénzét az Ön számára.
Kombinálva a két gondolatot - ha befektetni kell az indexalapokba, de fiatalon is nagyobb kockázatot kell vállalnia, hogyan valósul meg ez? Lehetséges, hogy csak az indexalapokba fektethessenek be, és nagyobb kockázatot kigondolhassanak, amit mondani kell, miközben fiatalok vagy?
Ez azt jelenti, hogy példaként a 2 éveseknek 100% -át pénzükbe kell befektetniük, és hogy a készletbe való befektetés 100% -át indexalapokba kell helyezni?
Feltéve, hogy passzív befektető akar lenni, és Ön egyetért azzal, hogy az egyes állományok felkutatása a piac megpróbálásában nem érdemes törekvés (amit teljesen egyetértek), akkor igen, a 2 évesek 100% -át pénzt a tőzsdeindex alapok vagy passzív módon kezelt alapok.
Íme egy példa arra, hogy egy passzív befektető hogyan oszthat meg 100% -os portfóliót különböző indexalapok között:
- 30% S & P 500 Index alap
- 10% -os középkategóriájú index alap
- 10% Russell 2000 vagy kisvállalkozású index alap
- 20% nagy cap nemzetközi index alap
- 10% Emerging markets index fund
- 10% Nemzetközi kisvállalkozói index alap
- 10% ingatlanindex alap
Az egyes kategóriáknak megfelelő alapokat megtalálhatja a legjobb indexalapok listáján .
Ahogy öregszünk, csökkentenénk a részvényindex alapok százalékos arányát, és növelnénk a százalékarányt a kötvényindex alapokra.