Kihasználva a piaci volatilitást
A tőzsdei korrekció alapja az érzelem, nem logika
Feltételezzen, hogy egy New York-i könyvesboltot szeretne megvásárolni. Az üzlet 300.000 dolláros értékű könyveket értékesít évente, és nagyon nyereséges. Ez a könyvesbolt kék fényárnyalatot festett. Minden reggel a jelenlegi tulajdonosokat képviselő befektetési bankár az irodájába kerül, és felajánlja, hogy eladja az ingatlant az adott napra érdemesnek.
Hétfőn jön, és felajánlja, hogy eladja az üzletet 500.000 dollárért. Elutasítod; túlzott fizetés egy üzletért, még egy kiváló ember is, mindig bolondság. Kedden megáll, és 800 000 dollárért kínálja az üzletet, mert úgy véli, hogy a festett kék könyveségek egyre nőnek. Még egyszer elküldöd őt úton.
Szerdán azonban a bankár pánikba érkezik irodájába. Nyilvánvaló, hogy a helyi középiskolában tanuló diákok tömegesen égettek könyveket, és komoly aggodalommal tölti el, hogy a könyvesbolt üzleti tevékenysége hamarosan nincs értékük.
Ennek eredményeként felajánlja, hogy eladja az üzletet 50 000 dollárért. Felismerve, hogy teljesen logikátlan a könyvgyújtás, bármilyen hatással lesz a hosszú távú nyereségre, könnyen elfogadja az üzletet, és megvásárolja a céget annak belső értékének töredékéért.
"Nos, soha nem fogok olyan jó üzletet csinálni!" mondhatnád.
Minden nap veled vannak velük! Amikor a vállalat részvényei zörögnek, az emberek gyakran pánikba esnek és eladnak. Hacsak az üzlet valóban nem szembesül a kihalással vagy drasztikus értékcsökkenéssel, ez őrült. Ha a kedvenc fagylalt már értékesítette, várna addig, amíg megkétszereződött az árban, mielőtt megvásárolta volna !? Miért kellene a kedvenc tartalma másnak lenni? A Coca-Cola minden bizonnyal vonzóbb, mint egy részvényenként 20 dollár, mint egy részvényenként 50 dollár, függetlenül attól, hogy milyen rövid távú nehézségek merülhetnek fel. A befektetőnek nem szabad szégyentudnia Mr. Market pletyka kihasználásában.
A tőzsdei korrekciók tele vannak lehetőségekkel
Az igaz szerencse a gazdasági nehézségek vagy pénzügyi korrekciók idején történik . Csak egy évvel az US Steel megalakulásának befejezése előtt (amit a pénzügyi történészek a 20. században neveztek), JP Morgan azt mondta, hogy egy ilyen sikert soha nem tehetett meg egyetlen ember sem - mindaddig, amíg a piacok összeomlottak . Az érintett cégek depressziós értékei lehetővé tették számára, hogy megvásárolja az üzleti vállalkozásokat annak a töredékéért, amit tizenkét hónappal korábban értékesítettek.
A következő alkalommal, amikor a piac drasztikusan le van vágva a térdére, nézzen körül a nagy, szilárd, kék chip cégeknek , amelyek számtalanszor előfordultak.
Az esélyek jelentősek, amelyeket kedvezményes áron értékesítenek, és amikor a piac végül felgyullad (ami elkerülhetetlenül), a portfólió profitálni fog a befektető közvélemény pánikjába fektetett határozott, logikus befektetési döntésekből. A gazdagság titka mindig "megvásárolta, amikor vére folyik az utcán, és eladja, amikor mindenki becsapja az ajtót, és kezeli a részvényeket." El kell elégednie magadban, hogy megvásárolja, ha a piac többi része értékesít. A legtöbb embernek nincs önbizalma és eltökéltsége, és mindig a tömeg után jár.
Ne feledje, csak azért, mert követi az emberek többségét, nem jelenti azt, hogy az emberek többsége nem rossz. Ezért a befektetők 95% -a nem vezet a Mercedes-hez és Key Westben él az elmúlt három hónapban.
Az elemzésekre és az értékekre alapozzák a döntéseit, és gyakrabban, mintsem, előrébb járnak.