Például egy azonnali járadék weboldalon szerepelhet az életjáradék aránya, mint 7%. Ez azt jelenti, hogy egy 100.000 dolláros azonnali járadékvásárláshoz évente 7000 dollárt kapnánk. Ez nem ugyanaz, mint a 7% -os megtérülési ráta, és nem ugyanaz, mint a 7% -os hozam, mert minden egyes járadékfizetéshez kapsz elsődleges részét.
Nem szabad ezt a 7% -os kifizetési arányt figyelembe venni, és összehasonlítani egy másik befektetéssel, mint például a CD, a kötvényalap vagy az öregségi jövedelemalap. Ez nem igazságos összehasonlítás.
Az azonnali járadékok kockázatkezelési termékek, nem pedig befektetések, így rendszerint nem feltétlenül indokolt összehasonlítani a megtérülési rátát más befektetésekkel, de érdemes tudni a megtérülési ráta más okokból. Az azonnali járadék tényleges megtérülési rátájának kiszámítása nehezebb, mint amilyennek hangzik, mivel az azonnali járadék hozamának mértéke teljesen függ a várható élettartamtól.
Hogyan számoljuk ki a jövedelem visszatérítését?
A legjobb módja annak, hogy megmagyarázzam, hogy egy példa. Itt vannak az adatok:
- Férfi, 65 éves, egyetlen életjövedelmet kap azonnali járadékot
- Nyereség vásárlási összeg: 100 000 $
- Garantált jövedelem: 700 dollár havonta (8 400 dollár évente)
Első pillantásra a garantált 8,400 dolláros jövedelem évente 8,4% -os hozamnak felel meg.
Az járadékot leíró marketinganyagban a kifizetési arány 8,4% -át jelenti. Igen, a járadék minden évben kifizet 8,4% -ot a befektetési összegből, de az egyes kifizetések egy része a főkötelezett visszatérítése. Ha elég hosszú ideig élsz, hogy visszaadják a főkötelezettet, garantálták, hogy évente 8 400 dollárt fizetnek, amíg élsz.
Jól hangzik. De várj…
Egyedülálló életjáradékkal a jövedelem megáll, ha meghalsz, és a befektetett kezdeti összeg a biztosítóhoz tartozik. Önnek tudnia kellene a várható élettartamot a becsült belső megtérülési ráta kiszámításáról.
A hosszú élettartam megegyezik a megnövekedett visszatéréssel
A fenti példában tegyük fel, hogy ez a 65 éves férfi hossza 18 év. Havi 1800 dollárért, 18 év után a járadék összesen 151.200 dollárt fizetett ki.
A belső megtérülési ráta kiszámításához be kell illeszteni a számokat egy pénzügyi számológépbe, vagy excel táblázatba.
100 000 dollárt használ jelenlegi értékként, 8 400 dollárt éves fizetésként (700 dolláros havi fizetés), 18 évvel a kifejezést (vagy havonta havi 216 hónapot), és megoldja a megtérülési rátát. az eset körülbelül 5%.
Az 5% -os garantált megtérülési ráta nem rossz.
Ha ugyanaz a személy élt 30 év alatt, akkor a megtérülési ráta 7,50% -ra emelkedik, mivel az eredeti 100 ezer dolláros beruházás 252.000 dollár bevételt eredményezett.
A 7,5% -os garantált visszatérés fantasztikusan hangzik.
Azonban, ha csak 5 évig élsz?
A rövid élettartam megegyezik az alacsonyabb visszatéréssel
Ha életjáradékot vásárol, és csak 5 évig él, akkor a megtérülési ráta ténylegesen negatív.
Havi 5000 dollárral 5 év alatt összesen 42 000 dollárt fizetnek ki. Ebben az esetben a járadék befektetés ténylegesen 58 000 dollárt vesztett.
Nem olyan jó.
Amint láthatja, minél hosszabb ideig élsz, annál nagyobb az a visszatérés, amelyet a fix nyeremény azonnali járadék nyújt. Ez teszi ezt a típusú járadékot kockázatkezelési eszközvé. Nem vásárolja meg a megtérülési ráta; megveszed, hogy megvédje jövedelmét egy potenciálisan hosszú életen át.
Használhat azonnali járadékot az egy azonnali járadék összehasonlítására a másikra, de az járadékot más befektetési lehetőségekkel összehasonlítva nem szabad használni.