Lásd: Határozott határidős stratégia
Határidős kereskedési kockázatkezelés
Minden sikeres határidős napi kereskedő kezeli a kockázatot. A kockázatkezelés a jövedelmezőség kulcsfontosságú eleme.
Tartsa a kockázatot minden egyes kereskedelemre a számla értékének egy százalékáig vagy annál kevesebbére . Ha 30 000 dolláros számlád van, ne veszítsen többet 300 dollárért egyetlen kereskedelemnél. Veszteségek fordulnak elő, és még egy jó napi kereskedési stratégia is tapasztalhat veszteségeket.
A kockázatot egy stop loss (veszteséges veszteség) rendeléssel kezeljük, amelyet az alábbi forgatókönyvekben tárgyalunk.
Határidős napi kereskedési stratégia
Bár a stratégia potenciálisan sok összetevővel rendelkezik, és a nyereségesség szempontjából különböző módon elemezhető, gyakran rangsorolják a nyerési arány és a jutalom / kockázat arány alapján .
A nyereményarány az, hogy hány kereskedelem nyer, mint az összes kereskedelem százalékában. Ha 100 nyereményből 55-t nyersz, a nyereményarány 55 százalék. Bár nem szükséges, 50 százalék feletti nyerési arány ideális a legtöbb napi kereskedő számára. A szakmák 55-60 százalékának elérése cél elérésére alkalmas cél.
A jutalom / kockázat határozza meg, hogy mekkora kockázatot jelent a nyereség elérése. Ha egy kereskedő elveszíti öt kullancsot a vesztes kereskedelemben, de nyolc kullancsot tesz a győztes kereskedelemben, akkor is, ha csak 50% -át nyerik, akkor nyereséges lesz. Ezért a nyerteseknek való többletgyártás sok napi kereskedő törekszik.
A magasabb nyerési arány nagyobb rugalmasságot jelent a jutalmaddal / kockázattal szemben, és a magas jutalom / kockázat azt jelenti, hogy a nyerési arány alacsonyabb lehet, és még mindig nyereséges lehet.
Profit potenciális forgatókönyv a napi kereskedéshez
Tételezzük fel, hogy a kereskedő 7 ezer dolláros kereskedési számlával és 55 százalékos nyereséggel rendelkezik. Tőkéjük egy százalékát kockáztatják, vagy kereskedésenként 70 dollárt. Ezt megállási veszteséggel végezzük. Ebben a forgatókönyvben a stop loss rendelés öt kullancsot helyez el a belépési árból, és egy célt nyolc kullancs elhelyezett.
Az E-mini S & P 500 határidős ügylet (ES) forgalmazásával öt kereskedési kockázat van x $ 12.5 = 62,5 dollár, ami kevesebb, mint a 70 dolláros maximális kockázatunk, és helyet hagy a jutalékköltségeknek. Egy nyertes kereskedelem egy szerződésben $ 100, vagy 8 kullancs x $ 12.50.
A potenciális jutalom minden egyes kereskedelemben 1,6-szer nagyobb, mint a kockázat (8/5), mivel azt szeretnénk, hogy a nyertesek nagyobbak legyenek, mint a vesztesek.
Tegyük fel, hogy a volatilitás lehetővé teszi a kereskedő számára, hogy napi öt körforgalmat végezzen a fenti paraméterek alkalmazásával. A kerek fordulat azt jelenti, hogy belépni és kilépni egy kereskedelemből. Ha egy hónapban 20 kereskedési nap van, a kereskedő havonta átlagosan 100 ügyletet végez.
Most nézzük meg, mekkora a határidős kereskedő egy hónap alatt, figyelembe véve a jutalékköltségeket.
- 55 kereskedés nyereséges volt: 55 x 100 dollár = 5 500 dollár
- 45 kereskedés vesztes volt: 45 x (62,5 $) = ($ 2,812.5)
A bruttó nyereség $ 5,500 - $ 2,812.50 = $ 2,687.5
Vegyél fel jutalékokat és díjakat 4,12 dollárért fordulónként.
A nettó nyereség $ 2,687.50 - $ 412 = $ 2,275.50
Ha 2,275,50 dolláros nettó nyereséget feltételezünk, akkor a számlán a visszatérítés 32,5%, vagy 2,275,50 $ -kal oszlik meg 7,000 dollárral. Lásd az alábbi "Finomítások" fejezetet azokról a tényezőkről, amelyek befolyásolhatják ezt a visszatérést.
Két kereskedelemenkénti kockázatot kockáztatva, ami azt jelenti, hogy a kereskedő ugyanazon $ 7,000-es számlával két szerződést tud kereskedni , a hozam 65 százalékkal megduplázódik, ugyanazzal a kereskedési statisztikával.
Míg a statisztikák azt eredményezik, hogy a magas hozam elérése könnyűnek tűnik, nem az. A statisztikák reprodukálása egy élő kereskedelmi számlán nehézségekbe ütközik. Kevés kereskedő elér egy pontot, hogy havonta kétszámjegyű hozamot érjen el.
Ez azt jelenti, hogy elérhetõ, de legalább egy évig tartó kemény munkát és gyakorlatot várnak el, mielőtt következetesen nyereséges eredményeket látna.
finomítások
Nem mindig lehet öt jó napi kereskedést találni naponta, különösen akkor, ha a piac hosszabb ideig lassan mozog. Az is lehetséges, hogy az alacsony volatilitási idõ alatt a nyolc kullancspont elérése nem lehetséges, ami azt jelenti, hogy néhány kereskedelem kisebb nyereséggel jár. Továbbá, a kereskedő, aki mérlegelési jogkörrel rendelkezik a kereskedelme során, nem mindig veszíti el a teljes öt kullancsot. A nyereség és a veszteségek enyhe változása minden egyes kereskedelemben nagyban befolyásolja a teljes nyereségességet számos kereskedelemben.
A csúszás elkerülhetetlen része a kereskedelemnek. A lecsúszás akkor történik, ha a megrendelés a vártnál eltérő áron megy végbe. Folyékony piacokon, mint például az E-mini S & P 500, a csúszás általában nem jelent problémát. Amikor azonban bekövetkezik, a csúszás hatással van a visszatérésre, általában a veszteség összegének növelésével vagy a nyereség összegének csökkentésével.
Állítsa be a nyereség forgatókönyvét ennek megfelelően a személyes megállási veszteség, cél, tőke, csúszás, nyerési arány, pozícióméretek és jutalékok alapján.