Ismerje meg az alapokat mielőtt megveszi
A legjobb kötvényalapok kiválasztása bevételi célokra
A kötvényeket fix kamatozású értékpapírok közé sorolják; ezért a bevétel közös cél a kötvényalapok felvásárlása. A jövedelem a kamatkifizetések másik feltétele. Például egy egyedi kötvény kamatot fizet, amelyet a kötvénytulajdonosnak (befektetőnek) kamatoztatnak, meghatározott időtartamra (időtartamra). Ha lejáratig tart, és a kötvénykibocsátó nem mulasztja el, akkor a kötvénytulajdonos minden kamatfizetést és tőke 100% -át a lejáratig kapja meg.
De a kötvényalapok esetében a befektetési alap több tucat vagy több száz kötvényt fog tartani, és a befektetési alapok befektetőinek kamatfizetésekkel, kevesebb alapkiadással jár. A legjobb kötvényalapok keresésére a 30 napos SEC -hoz viszonyítva a terméskalkulációra vonatkozik, amely az előző hónap utolsó napján eltelt 30 napos időszakra vonatkozik.
A hozam az idõszakban elért osztalékokat és kamatokat tükrözi, az alap költségeinek levonása után.
A SEC-hozam olyan közelítő hozamot jelent, amelyet egy befektető egy év alatt kapna, feltételezve, hogy a portfolióban lévő egyes kötvények lejáratig tartanak. De vegye figyelembe, hogy a kötvényalapok (az alapul szolgáló kötvények) nem tartanak lejáratig, és a kötvényalapok nem "érik". Azonban a 30 napos SEC-hozam továbbra is hasznos információkkal szolgál a befektetők számára, mert segít a becsült jövedelem százalékban kifejezve, ami a tervezéshez szükséges.
A kötvényalapok szintén jelentik a Trailing Twelve-Month Yield (TTM) eredményét, de ez a hozam tükrözi a múltat, és a következő évben nem lehet ugyanaz. Az elmúlt évtizedben a kötvényalapok hozama historikusan alacsony volt, ami fokozott érdeklődést váltott ki a magas hozamú kötvényalapok iránt. Junk kötvényalapok néven is ismert, a magas hozamú kötvényalapok több piaci kockázatot hordoznak, és a befektetőknek óvatosan kell eljárniuk, amikor befektetnek ezekbe az értékpapírokba.
Befektetés a kötvényalapokhoz a diverzifikációért
A kötvényalapokba való befektetés másik közös célja a diverzifikáció . A kötvények árai ellentétes irányban mozognak, mint a kamatlábak. Tehát amikor a Federal Reserve Board jelzi, hogy csökkenti a bankok kamatát, a kötvények árai általában magasabbak. És a Fed általában csökkenti a kamatokat, amikor a gazdaság gyenge.
Ezért a kötvényalapok jól teljesíthetnek, ha a gazdaság és a tőzsde nem. Emiatt sok befektető szeretne kötvényalapokat tartani portfólióiból, hogy nagyobb egyensúlyt és stabilitást biztosítson, amikor készletalapú befektetési alapjaik csökkenhetnek.
A diverzifikációhoz legkedvezőbb kötvényalapok az összes kötvénypiaci alapok, mint például a Vanguard Total Bond Market Index (VBMFX), amely a Barclay összesített amerikai kötvényindexének, a széles körű kötvény indexnek az Egyesült Államokban kereskedett kötvények és egyes külföldi kötvények kereskednek az Egyesült Államokban
A diverzifikációra törekvõ befektetõk nem keresnek legmagasabb hozamú kötvényalapokat; hanem olyan pénzeszközöket keresnek, mint a VBMFX, amelyek mindenfajta kötvényt lefednek alacsony költséggel, vagy legalább olyan alapok, amelyeknél az átlagosnál alacsonyabb ráfordítások vannak .
A megfelelő befektetési számla kiválasztása a kötvényalapokhoz
Mivel a kötvénytulajdonosok pénzbeli értékpapírok, mindent megteszünk, hogy korlátozzuk a jövedelemadóikat. Például, ha van lehetősége, általánosan a legjobb kötvényalapok tartása az adóelőnyben részesített számlán, mint például az egyéni nyugdíja számla (IRA) vagy a 401 (k). A kamatjövedelem és a tőkenyereség nem adózik, miközben az adott számlákon lévő pénzeszközöket tartja. Ehelyett az adót "elhalasztja", amíg visszavonul. Ezért a kötvényalapok jobban részesülnek a kamatos kamatok felhalmozásában, és ezáltal gyorsabban növekszenek, adófizetési kötelezettség miatt.
Ha adóköteles ügynöki számlán szeretne vagy köteles kötvényalapokat tartani, akkor fontolóra veheti az önkormányzati kötvényalapokba történő befektetést. Bár az önkormányzati kötvényalapok hozama általában alacsonyabb, mint az adóköteles kötvényalapoké, az önkormányzati kötvények után fizetett kamat adómentes a szövetségi jövedelemadó szintjén. És ha az önkormányzati kötvények az Ön lakóhelye szerinti államból származnak, akkor a jövedelemadó - ha van ilyen - állami szinten is ingyenes lehet. Olyan önkormányzati kötvényalapokat kereshet, amelyek csak az Ön államában önkormányzati kötvényeket vásárolnak. Például, ha New York-ban élsz, kereshetsz New York önkormányzati kötvényalapokat, például a Vanguard New York adómentességi alapját (VNYTX).
Illessze össze kötvényalapjait a befektetési célkitűzéssel
Korábban már bevezettük a kötvényalapokba történő befektetéseket és a diverzifikációs kötvényalapokba történő befektetéseket. De azt is meg kell győződnie arról, hogy a befektetési célja, pontosabban az Ön időhorizontja megfelel a legjobb kötvényalapnak.
Például, ha a legjobb kötvényalapot keresed, amely magasabb kamatot kereshet egy banknál, mint egy CD vagy megtakarítási számla, és van esély arra, hogy egy vagy két év alatt egy vagy több pénzt vissza kell vonni a rövid lejáratú kötvényalap vagy az ultra-rövid lejáratú kötvényalap intelligens választás lehet.
Ha a gazdaság időtartama meghaladja a három évet, akkor szinte bármilyen olyan kötvényalapba fektethet, amely megfelel a többi célnak, például jövedelemnek vagy diverzifikációnak.
Amikor a kötvényalapokat a befektetési célhoz illesztjük, ne felejtsük el, hogy a kötvényalapok értékük csökkenhet. Bizonyos esetekben lehet, hogy egyáltalán nem használnak kötvényalapokat. Például, ha úgy gondolja, hogy kevesebb mint egy éven belül be kell vonnia a pénzt, akkor a kötvényalapok (vagy az esetleges befektetési alapok) nem bölcs választás.