Diverzifikációs alapok a befektetési alapok portfóliójának kiépítéséhez
Mennyi egy befektetési alap túl sok? A rövid válasz: "Attól függ." Fontolóra venni a befektetési típusokat, a befektető befektetési célkitűzését és a befektető kockázatvállalási hajlandóságát. De az 5 százalékos szabály egy okos szabály, amelyet követni kell bizonyos befektetési típusok esetében, amelyek a legtöbb befektető számára működhetnek.
Mielőtt elmagyarázná az 5 százalékos szabályt, először definiáljunk néhány befektetési feltételt, amelyet meg kell tudnia a befektetési portfólió kiépítéséről .
A befektetési alapok portfoliójának létrehozására vonatkozó feltételek meghatározása
A befektetési portfólió kiépítésekor szem előtt tartani kell a különböző típusú eszközöket és a különböző befektetési alapokat. Ez segít meghatározni, hogy egy adott eszköz vagy egy befektetési alap összege milyen mértékben oszlik meg portfoliójában.
Itt van az alapismeretek:
- Eszközosztály : Az eszköz olyan tulajdon, amely tulajdonosa vagy tulajdonosa lehet. Például a pénzügyi pénznem (pénz), a készletek, a kötvények, az arany és az ingatlan. A befektetések tekintetében az eszközosztályok az eszközök három alapvető típusa: készletek, kötvények és készpénz.
- Eszközallokáció: A vagyonelosztás azt írja le, hogy a befektetési eszközöket a befektetési portfólión belül három alapvető befektetési forma - állomány, kötvény és készpénz - oszlik meg. Egyszerű példa, hogy egy befektetési alap befektető három különböző befektetési portfólióval rendelkezik: A pénzének fele befektetési alapba fektet be, a másik fele egyenlően oszlik meg két másik alap között - kötvényalap és pénzpiac alap. Ez a portfólió 50 százalékos készletekkel, 25 százalékos kötvényekkel és 25 százalékkal készpénzzel rendelkezne.
- Befektetési célú értékpapírok: Az értékpapírok olyan pénzügyi eszközök, amelyek általában a pénzügyi piacokon kereskednek. Két nagy osztályra vagy típusra oszthatók: részvények (részvények) és hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok. Leggyakrabban a részvények állományok. A hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok lehetnek kötvények, betétbiztosítási (CD-k), előnyben részesített állományok és összetettebb eszközök, például fedezett értékpapírok.
- A befektetési alapok kategóriái : A befektetési alapok kategóriákba sorolhatók (befektetési jegyek, kötvények és készpénz / pénzpiac), majd ezt követően kategorizálják stílus, célkitűzés vagy stratégia szerint. A befektetési alapok kategorizálásának megtanulása segíti a befektetőket abban, hogy megtanulják kiválasztani a legjobb eszközöket az eszközök elosztására és diverzifikációjára. Például részvényalapok, kötvényalapok és pénzpiaci befektetési alapok vannak. A részvény- és kötvényalapok, mint elsődleges alaptípusok, tucatnyi alcsoportot tartalmaznak, amelyek az alap befektetési stílusát részletesebben ismertetik.
- Szektoralapok : Az ágazati alapok egy adott iparra, társadalmi célra vagy ágazatra koncentrálnak, mint az egészségügy, az ingatlan vagy a technológia. Befektetési céljuk az, hogy koncentrált kitettséget nyújtson meghatározott ipari csoportoknak, úgynevezett szektoroknak . A befektetési alapok befektetői ágazati alapokat használnak, hogy fokozzák az olyan ágazatoknak való kitettséget, amelyekről úgy vélik, jobban teljesítenek, mint más ágazatok. Összehasonlításképpen, a diverzifikált befektetési alapok - azok, amelyek nem foglalkoznak egyetlen ágazattal - már a legtöbb iparág számára is kitettek. Például egy S & P 500 indexalap olyan ágazatoknak, mint az egészségügy, az energia, a technológia, a közművek és a pénzügyi vállalatok számára való expozíciót biztosít.
- Befektetési alapok : A befektetési alapok az alapban lévő értékpapírokat (állományokat vagy kötvényeket) képviselik. Az összes mögöttes gazdaság együttesen egyetlen portfoliót képez. Képzeld el, hogy egy vödör tele van sziklákkal. A vödör a kölcsönös alap, és minden szikla egyetlen állomány vagy kötvény. Az összes kőzet (állomány vagy kötvény) összege megegyezik a gazdaságok teljes számával.
Hogyan használjuk az 5 százalékos befektetési szabályt?
Az 5 százalékos szabály egyszerű példájaként a befektető saját értékpapír állományát állítja össze. A befektető 20 állományból álló portfólió kiépítésével (5 százalékkal, a portfólió 100 százalékával) át tudná haladni az 5 százalékos szabályt. Azonban sok befektető a befektetési alapokat használja, amelyekről feltételezhető, hogy már igen változatosak, de ez nem mindig így van.
A befektetési alapok egyik előnye az egyszerűség.
Az 5 százalékos szabály azonban megszakadhat, ha a befektető nem ismeri az alapát. Például egy befektetési alap befektető könnyedén átháríthatja az 5 százalékos szabályt azáltal, hogy az egyik legjobb S & P 500 Index alapba fektet be, mivel a befektetési jegyek száma összesen legalább 500, az alap portfóliójának 1 százalékát vagy annál kevesebbet. Egyes befektetési alapok azonban nagy mennyiségű állományt, kötvényt vagy egyéb eszközt tartalmaznak, például nemesfémeket (például aranyat), amelyeket a befektetők esetleg nem ismerhetnek, hacsak nem olvashatják az alap tájékoztatóját, vagy nem használják az online webhelyeket a kutatáshoz befektetési alapok .
A befektetőknek az 5 százalékos szabályt az ágazati alapokra is alkalmazniuk kell. Például ha különleges ágazatokkal, például az egészségügy, az ingatlan, a segédprogramok és az aranyat szeretne diverzifikálni, egyszerűen csak 5% -kal vagy annál kevesebbet tartsa meg az elosztását.
Példa a befektetési alap portfoliójára a befektetés 5 százalékos arányának felhasználásával
Ne felejtsük el, hogy egy befektetési alapra való utalás jelentősen meghaladhatja az 5% -ot, ha az alap maga nem szünteti meg az 5 százalékos szabályt. Például egy jó portfoliószerkezet a mag és a műhold portfóliója , amely egy "alap" alap, például egy S & P 500 Index alap kiválasztásának stratégiája, nagy elosztási százalékkal, például 40 százalékkal, és épít ez a "műholdas" alapok, mindegyik allokált mintegy 5-20 százalék. Az index alapokat jó használni mind a mag és a műholdak számára, mert széles körben diverzifikáltak.
Itt van egy mintamag- és műholdportfólió, amely az 5 százalékos szabályt adja át indexalapok és szektorok felhasználásával:
65% készlet
25% -os Vanguard 500 Index (VFINX)
15% iShares MSCI ACWI ex US Index (ACWX)
10% iShares Russell 2000 Index (IWM)
5% Közmű Szektor SPDR (XLU)
5% T. Rowe Price Health Sciences (PRHSX)
5% iShares Cohen & Steers Realty Majors (ICF)25% kötvény
25% -os Vanguard Total Bond Market Index (VBMFX)10% készpénz
A készpénzért keressen egy jó pénzpiaci pénzt a brókerénél.
Amint láthatja, az ágazat pénzeszközei (közművek, egészségügyi ellátás és ingatlanok) 5 százalékos allokációban részesültek, mivel ezek az egyes befektetési alapok egy adott típusú készletre koncentrálódnak, ami nagyobb kockázati szintet teremthet. A magasabb kockázatú befektetési alapoknak általában alacsonyabb allokációs százalékokat kell kapniuk. Az egyéb befektetési alapok magasabb elosztási százalékokat kaphatnak.
Tekintsük a 3 százalékos szabályt is.
Jogi nyilatkozat: Az ezen a webhelyen található információk csak tájékoztató jellegűek, és nem szabad tévesen értelmezni befektetési tanácsadásként. Semmilyen körülmények között ez az információ nem ajánlást jelent az értékpapírok megvásárlására vagy értékesítésére.