A Real McDuck Enterprises elnöke által készített Real Life Lessons
Az irodám egyik asztala melletti falra függve egy gyönyörű, limitált kiadású mű, a híres képregényművész Carl Barks nevű "Embarrassment of Riches" című munkája. Scrooge McDuck, az unokaöccse Donald, és nagyszülei Huey, Dewey és Lewy mérik az arany és pénztárosok mélységét a pénztárban. Amint az akkori befektetési jelentésről pillantok fel, gyakran gondolok arra a tanulságokra, amelyeket Scrooge bácsi tanított nekem; olyan dolgokat, amelyek nagyon nagy részét képezik a vállalkozásnak, amelyet most építek és a befektetéseim kezelésének módjairól.
Szokatlannak tűnhet azoknak, akik nem ismerik jól magát, de természetes, hogy McDuck az egyik gyermekkori hősöm. Mint egy középosztálybeli családban született, tudtam, hogy nekem egy szerencsét kellett volna építeni, ha valaha is leszek; még a lottó nyereménye is csekély volt, mert nem éreztette volna érdemeltnek és megérdemeltnek (a szüleim rendkívül keményen dolgozták, és mindegyik gyereknek be lett fűzve). Miközben Peter Lynch-et, Warren Buffett-et , Charlie Mungert , Ben Graham -ot és a többiek nagymesterét tanulmányoztam, a Scrooge elkerülhetetlenül belépett az integrált keretbe, amely a befektetési stílusom lett. Részben az a tanulsága volt tőlem, amely lehetővé tette számomra, hogy egy felemelkedésből, tőke és kis tapasztalat nélkül, egy könyvtári kabinból dolgozzam, Value Line beszámolókkal, egy Bic golyóstollal és egy papírlemezzel az aktuális helyzetem aranyozott orrával , finom töltőtollak, és egy igény szerinti kutatási rendszer, amely lehetővé teszi számomra, hogy figyelemmel kísérjem kötelezettségvállalásaimat egy művészettel töltött szentély kényelméről.
Íme néhány olyan lecke, amit a világ leggazdagabb kacsairól tanultam. Remélem, hogy segíteni fognak abban, hogy felépítsék a vagyonukat , ahogy segítenek nekem.
Használja ki a Trickle Back Economics erejét
Scrooge nem hitt a Reagan "cseppentő" gazdaságában. Hitt valami úgynevezett "csepp vissza" gazdaságtan.
Mint egy weboldal elmagyarázza az elméletet: "Amikor (Scrooge) fizet az unokaöccseinek a harminc centért fizetett bérüket egy órára, tudja, hogy a pénzt használja, hogy magas, szénsavas szódákat vásároljon a legközelebbi szódavasútnál. Ezután a szódavasút az emberek használják a pénzt, hogy több vegyi összetevőt vásároljanak a vegyi gyárakban, és a kémiai gyárak az összetevőket vegyék fel a kátránygyárakból - és ki birtokolja a kátránygyárakat? Scrooge bácsi! Abban az időben, amikor az a harminc cent visszatért Scrooge bácsitól, hatvan centre nőttek.
Saját életemben ez egy különleges e-kereskedelmi webhely létrehozásával járt, amely személyre szabott ruházatot árult. A családom tulajdonában volt a nagykereskedelmi gyár, amely a vállalat egyik legfontosabb szállítójaként szolgált, így amikor megbízásokat rendeltünk és az eladott termékek árát fizettük, a pénzt elküldtük az e-kereskedelmi csoportból, amelyet tulajdonunknak, a gyárnak különálló az üzlet, amit mi is birtokolunk! Ennek az elméletnek a bizonyításához az alapokat a gyárban egy ügynöki számlára helyeztük el, ahol részvényeket, kötvényeket és befektetési alapokat vásároltunk. Gondolj arra, mint egy olyan cég, mint például a Berkshire Hathaway, mivel a Nebraska Furniture Mart megvásárolja a GEICO gépjárműbiztosítását, és eladja a Candy-t a boltban, bár sokkal kisebb méretben.
Tanulmány, majd Exploit, Supply and Demand Discrepancies
Egy klasszikus történetben egy katasztrófa okozta Scrooge bácsi pénztárcáját, hogy szétnyílhasson, és zsebre tegyen pénzt a Duckburg polgáraira. Hirtelen fantasztikusan gazdagok találtak magukat, a hétköznapi emberek feladták napi munkahelyüket, és a lehető legtöbb pénztáros felhalmozódtak. Az éttermek lezáródtak, a rendőrök elhagyták állásukat, a tanárok nyaralni mentek, az irodaházak elhagytak.
Unfluster, McDuck vette a most pánikolt unokaöccsét (akik bölcsen rájöttek, hogy a város fújja örökségét) a város szélén fekvő gazdaságra. Nem értette, miért nem volt Scrooge érzelmi vagy zavartsága, a nagybátyjának a vészhelyzet természetét próbálta lenyűgözni. Figyelmen kívül hagyva őket, elrendelte, hogy segítsen neki felvenni néhány eszközt, és a négy vetőmagot kezdett.
Ahogy telt el az idő, a betakarítás egyre nőni kezdett, és a ma látszólag szegény család élt a gazdaságban.
Pontosan abban a pillanatban, amikor a növények készen voltak, a város elfogyott. Scrooge az unokaöccse felé fordult, és kifejtette, hogy most a gyümölcsök, zöldségek és egyéb élelmiszerek egyetlen szállítmányozásának tulajdonosa, amely lehetővé teszi a túléléshez szükséges áruk monopóliumát. Abból, hogy árulni tudjon, egyetlen pillanatban sem sikerült visszanyernie a teljes vagyont, miközben a fiúkat a kemény munkában és a kínálati és keresleti görbe kihasználásában felbecsülhetetlen értékű órákra tanította.
Warren Buffett egyszer ezt a dolgot csinálta személyes portfóliójában réz felvásárlásával, amikor a kínálati és keresleti kapcsolatok kiegyensúlyozódtak. Később Berkshire Hathaway újra megismételte a befektetést, amikor megszerzett egy hatalmas részét a világ ezüst készleteiből.
Vegye meg a befektetés nemzetközi
Szinte minden történetben Scrooge bácsi vagy beszerez egy szót a globális üzleti hálózatából, vagy utazik a világba, hogy ritka kincstárnokokat és műtárgyakat találjon. Korai napjaiban szerencséjét a távoli Yukonban szerette meg. A lényeg egyszerű: Nincs ok arra, hogy csak az Egyesült Államokban lévő állományokat és eszközöket használhassuk.
Most, ha csak kezdesz, nem feltétlenül érdemes globális készleteket vásárolni. Mindazonáltal értékes befektetőként sokat lehet mondani, hogy ténylegesen megduplázza a potenciálisan alulértékelt állományok számát, amik az amerikai határokon kívül esőek. Nem is olyan régen közzétettünk egy cikket, amely elmagyarázza, hogy az átlagos befektetők hogyan vásárolhatnak ADR-eket, rövidek az amerikai letéti igazolásokhoz, amelyek a külföldi tőzsdék készleteinek megszerzésére szolgálnak anélkül, hogy otthonunk kényelmét elhagynánk. Évek óta én, valamint a családom különböző tagjai, a Tweedy Browne Global Value alapot birtokolják.
A jól megvásárolt jól eladott
A "jól bevásárolt" kiskereskedelmi hirdetés csaknem minden olyan üzletben volt látható, amelyben Scrooge részt vett (természetesen egy meglehetősen rontó nyílt árverésen kívül, amelyen részt vett - Warren Buffett és Charlie Munger , természetesen , már régen figyelmeztették, hogy hiba van elmenni ezekhez, de sajnos McDuck nem kapta meg a tanácsot).
Ez volt Ben Graham befektetési stílusának alapja. A keresett megtérülést az eszközért fizetett ár határozza meg (további információért olvassa el az Ár: Paramount ). Minden más egyenlő, annál alacsonyabb az ár, annál kisebb a kockázat. Ez a filozófia volt, amit Rose Blumkin a Nebraska Furniture Mart építésére használt, és rendkívüli gazdagsággal termelte családját, annak ellenére, hogy képtelen volt olvasni vagy írni.
Folyamatosan tartsd fenn a likviditást
Nagyon valószínű, hogy a Scrooge a likviditási elvét a pénztárcájával túláradta. Bizonyos történetekben azonban azt állítja, hogy ez csupán a működő vállalkozások működő tőke. Ha a General Electric, az Exxon Mobile vagy a Berkshire Hathaway egy hasonló tartályban megtartja forgóeszközeit, valószínűleg ugyanolyan nagy lesz, így talán ezek az alapok talán csak egy nagyon nagy vállalati pénztárgép.
Az elv igaz és egyszerű: minél nagyobb a likviditása , annál nagyobb a rugalmasság a döntésekben, beleértve a befektetéseket is. Nem várt igényeket, például autójavításokat vagy egészségügyi vészhelyzeteket tud felelni. Ha állandóan forrást kapsz a pénzeszközökhöz, előfordulhat, hogy nem lesz képes kihasználni a lehetőséget, amikor bemutatja magát, vagy ami még rosszabb, talán mégsem képes túlélni olyan dolgokat, amelyek egyébként rövid távú blip-ek lennének. Hány embert töröltek az 1987. októberi összeomlásban, mert nagymértékű tőkeáttétellel töltöttek be, amikor a piacok elájultak? Mégis, az év vége felé a piac visszanyerte az elveszett földet. Azok számára, akik elvesztették saját tőkéjüket, nem tudtak részt venni a gyógyulásban, és teljes és teljes tönkre tette.
Ne feledje, Warren Buffett szavai: Önnek képesnek kell lennie arra, hogy tökéletesen kielégítse a befektetéseit, ha a tőzsde öt évig bezáródna. Az emberek gyakran elfelejtik, hogy a hosszú lejáratú tőzsdei lezárások nemcsak lehetségesek, hanem a múltban is. Nem szabad megkövetelned, hogy a befektetési számlákon lévő források túlélhessenek. Ha osztalékban élsz, fontolja meg, hogy a részvényeket közvetlenül az átruházott ügynöknél regisztrálja, vagy a bizonylatokat letétbe helyezze, így az osztalékellenőrzést közvetlenül a vállalatoktól kapják meg, és mindaddig, amíg a társaságok Önnek továbbra is rendszeres osztalékfizetése van (további információkért olvassa el az Osztalékkal kapcsolatos összes információt, hogy lássák, hogyan jöttek létre, ki dönt a részvényesek részére kifizetett összegekről és még sok más).
Tartsa a sürgősségi, rejtett tartalékokat
Néha a dolgok csak rosszul mennek. Szörnyű, szar, de ez része az életnek. Az egyik dolog, ami a Scrooge gazdagságát tartotta, az volt, hogy gyakran volt olyan tartalék, titkos forrása, amelyről senki sem tudott. Egy történetben vissza tudott térni a Yukon követelésére, tudva, hogy titokban eltemetette az aranyat, hogy felszabadult tőkét juttasson el, ha valaha is kiirtana, vagy szükséghelyzetekre lenne szüksége.
Nagy bölcsesség van ebben. Sokkal könnyebb felvenni a lábadra, ha segítséged van. Ez az egyik oka annak, hogy gyakran nehéz eljutni a nyugdíjazási számlákhoz, amikor pénzügyi nehézségekbe ütközik. Nem csak akkor fizetsz hatalmas adókat és korai visszavonási díjakat , de ha csődöt kellett volna bejelentened, eltörölted a hosszú távú tőkéjét. Sok esetben a bíróság lehetővé teszi számodra, hogy tartsa fenn nyugdíjazási alapjait , és tegye túl a hitelezők megragadásait. Miért venné ki őket a számláról a földön, és tisztességes játékot teremtene? Meg kell gondolkodni védekezni, hogy megvédje magát.
Fektessen be magadban az új készségek elsajátításával
Számos cikket írtam az alapkoncepció erejéről. Buffett sokszor elmondta, hogy a készségek nagyon fontosak, mert még ha a gazdaság - vagy ami még rosszabb - az otthonod pénzneme semmihez nem jut, a szívsebész még mindig képes lesz arra, hogy elegendő díjat számoljon fel ahhoz, a vagyonelosztási táblázat tetején.
Egy történetben, Tralla La, a Scrooge-t a kathaway egy tagja, egy ősi társadalom megmentette. Ő tudta beszélni a nyelvét, mert megtudta, amikor egy yak vevő volt Tibetben. Kétségem sincs, hogy ha McDuck ma élne, akkor ismeri a Mandarinot, és képes lesz a távol-keleti üzleti tevékenységet folytatni, tudva, hogy 2050-re a kínai gazdaságnak nagyjából kétszer akkoranak kell lennie, mint az Egyesült Államoké.
Saját életemben ez az elv vezetett számomra az egyetemre egy zenei ösztöndíjban, klasszikus hangeladást tanulva (opera). A német, a francia és az olasz expozíció mellett az elmúlt évek a filozófia, a számvitel, a zongora, a történelem, a pénzügyek, a politikai tudományok és más humán tudományok körében elterjedtek, amelyek sokkal szélesebb világnézetet adtak nekem. Kevés ember észrevette, hogy a nagy befektetők ugyanezt tették - Peter Lynch filozófiai vezető volt, Alan Greenspan klarinétot tanult a Juilliard-ban, mielőtt NYU-ba utazott a közgazdaságtanért, és Ben Grahamnak három különböző osztályon állt fel Kolumbia miatt a klasszikusok széles körű ismerete.
Diverzifikálja az eszköz- és jövedelempályáit!
Egy történetben, a Cibola hét városában, Scrooge megfigyeléssel nyitja meg: "Olajsokok, vasútok, aranybányák , farmok, gyárak, gõzhajók, színházak - pénzeket szedtem minden üzletben, ami a földön van!" Butler ezt válaszolja: "Jól van, Mr. McDuck! Vannak fűrésztelepek, raktárak, rádióállomások - folytatta Scrooge, "cannerek, halászatok, verseny lovak és újságok!"
Ez a közös téma olyan nagyvállalatoknál, mint a Berkshire Hathaway és a General Electric. Biztosítás, édességek, bútorok, újságok, bankok, építőanyagok, fémlemezek, értékesíthető értékpapírok és ékszerek ... szélturbinák, izzók, orvosi szkennerek ... a lista tovább folytatódik. Minden más egyenlő, a szerencse biztonságosabb, ha azt mind az eszközök, mind a bevételi források diverzifikációja támogatja. Az Egyesült Államok legeredményesebb lóversenyzője és bérautója az egész világon elindult volna, ha nem terjesztették volna be más iparágakba, mert az autó egyre inkább előtérbe került.
Természetesen a Scrooge egyszerűség iránti vágya volt. "Szükségem van egy egyszerű üzletbe, hogy saját kezemmel fusson!" Ugyanazt a történetet idézi. Buffett ugyanazt a filozófiát osztja (olvassa el KISS - Keep It Simple Stupid további információért a koncepcióról).
Érezd jól magad
Van egy alaptörvény, amelyet a vállalkozók gyakran figyelmen kívül hagynak: A legügyesebb, legmagasabb fegyelmezettséggel rendelkezők valószínűleg a legsikeresebbek lesznek. Donald Trump beszél a szenvedélyről. Azt mondta a gyermekeinek, hogy ha minden más egyenlő, a legszenvedélyesebb fickó nyer. Az OK? Ez nem működik. Ő lesz ott, nappal és nappal, amit csinál, amit szeret. Mindent megtudtál erről a kapitalista osztály 10 titkairól -, hogy az amerikaiak leggazdagabb 0,9% -a így ért el .
A saját életemben elmondhatom neked, hogy nincs semmi, amit szívesebben csinálnék, mint a halászzsákok egy halom állományjelentéseit és az olcsó vállalkozások részesedését. Olyan ez, mint a monopólium valódi változata, ahol az akadémiai és intellektuális értékkeresetem olyan dollárokkal jutalmazódik, amelyek eredménymutatóként szolgálnak. Néhány ember számára ez a hívás lehet művészet, vagy tisztítás, újságírás vagy virágrendezés. A lényeg az, hogy mindenki más. De ha talál egy módot arra, hogy a munkádat szeretni lehessen, valószínűleg a játék előtt lesz. Vannak emberek, akik szó szerint több százezer dollárt készítenek videojátékokkal professzionálisan!
Tartsa mindig tisztességét a költségtől függetlenül
A pénzbevétel nem értékesebb, mint valaki más. Ez sem feltétlenül tesz okosabb vagy bölcsebbé. A tőke megszerzése minden áron szegény alku. Soha, semmilyen körülmények között ne árulja el az integritását, vagy sértse meg az etikáját, hogy néhány extra dollárt (vagy akár néhány extra milliárdot) hozzon létre.
A legjobb tesztet, amit valaha hallottam, hogyan követhetem ezt a szabályt Warren Buffett írta le. Azt mondta, hogy mindannyiunknak élnie kell az életünkben, mintha a következő nap minden tevékenységünk a szülővárosában lévő újságunk első oldalán lenne, amelyet barátaink, társaik, kollégáink, lelkészek, tanárok, szülők, testvérek olvasni fognak. , stb., egy kritikus, de tisztességes, pártatlan újságíró történetével. Ez megváltoztatja magadat.
Vásároljon készpénzt vagy értéket generáló eszközöket
Végül, ha pénzeket fogsz költeni, akkor tedd meg azokat a dolgokat, amelyek a legtöbb pénzt hoznak létre, vagy legalábbis megtartják értéküket. Saját esetemben Carl Barks és Scrooge McDuck művészeti kollekciót építettem, ami egy napon jelentős lesz. Nekem van ritka könyv, finom íróeszközök gyűjteménye, és rendkívül szép bútorok.
Ez a téma a The Millionaire Next Door és a Millionaire Mind című könyvében mutatkozott be, amelyek azt mutatták, hogy az átlagos amerikai multi-milliomos gyakran vezetett egy régebbi autót, de a legjobb bútorokkal rendelkezett. Ez azért van, mert az emberek, akik szeretnék építeni a nettó vagyon középpontjában valami úgynevezett életciklus költség. Ha egy olcsóbb bútort vásárolsz, ami tönkremegy, amikor egy csésze kávét szór el rajta, vagy egy 200 dolláros teniszcipő, amely egy év alatt szétesik, egynél több felhasználási költségre fog kerülni, mint összehasonlítható asztalt vagy pár cipőt, amely ötször annyi. Ez ellentmondásos.
Ahhoz, hogy olyanok legyenek, mint Scrooge, ne pazaroldd pénzedet olyan dolgokra, amelyek elveszítik értéküket. Találd meg az elemek keverékét, amelyek élvezni fogják, segítséget nyújtanak Önnek, és az inflációnál magasabb ütemben fogják értékelni. Végül megkapod a kiadások és a befektetések előnyeit. Megbízható tanulmányozással, betegszerzéssel és fegyelmezett végrehajtással végezhető el.
Több információ
Ez a cikk az új befektetőknek szóló How to Get Rich útmutatójának része. Ha többet szeretne megtudni arról, hogy miként kezelheti pénzügyeit, passzív jövedelmet generálhat, irányíthatja az adósságát, és pénzügyileg függetlenül is olvasható, hogyan lehet gazdagodni ?