Bevezető áttekintése, hogy a pénz befektetése a bizalomban működik
Milyen eszközök lehetnek a pénz befektetésekor?
Ha a bizalmi eszköz - a bizalom viselkedését szabályozó dokumentum - kifejezetten lehetővé teszi vagy tiltja bizonyos befektetéseket, akkor általános szabályként a vagyonkezelői alap tőkéjét olyan eszközbe lehet befektetni, amely összhangban áll a bankbiztosítási osztály vagyonbiztosítási szervével egy másik megbízott tartozik a kedvezményezett vagy a bizalom kedvezményezettjeihez.
Sok esetben a bizalom eredetileg az adományozó által felhalmozott eszközökből áll, az inter vivos vagyonkezelői alapok esetében, vagy ha elhalálozott, vagyonát az örökösödési alapokban . Például amikor Michael Jackson meghalt, énekese, dalszerzője, producerje és előadóművésze számos kiadói jogát, szerzői jogait, dalok jogát és egy másik szellemi tulajdont bízott meg gyermekeinek és családtagjainak. Az ilyen alapokban lévő vagyon által létrehozott passzív jövedelemnek lehetővé kell tennie gyermekeinek, hogy pénzükért függetlennek maradjanak életük hátralévő részében. A gazdag mezőgazdasági termelők néha békében hagyják a mezőgazdasági földeket olyan gyermekek számára, akik túl fiatalok ahhoz, hogy működtethessék, a bérelt gazdálkodókat bevonó vagyonkezelő, hogy gondoskodjon a földről és részesedjen a termés értékesítésében, miközben a gyerekek betöltötte a bizonyos kor elérését. Bizonyos esetekben a befektetők vagy vezetők, akik nagy pozíciót szereztek egy kék chip készletben , bizonyos részvényeket átruháznak a családtagok bizalmára, lehetővé téve számukra, hogy éljenek az osztalékbevételekkel .
Még mindig más esetekben a birtokban elhagyott világi vagyontárgyakat közvetlenül értékesítik vagy árverésre bocsátják, hogy a bevételt a részvények , kötvények és / vagy ingatlanok diverzifikált portfóliójába fektethessék. Nem is különösebben szokatlan a magánvállalkozások, például a gyárban érdekelt vállalkozók érdeklődésének ellenőrzése, akiknek bizalmuknak olyan vállalkozóknak kell lenniük, akiknek házastársaikat vagy árva gyermekeiket akarják biztosítani, akik nem vesznek részt a társaságban. képesek élni a munkájuk gyümölcseiről, anélkül, hogy valódi hitelfelvételt folytatnának részvényeikkel szemben, és ebben az esetben a bevételküzdelem bizalma különösen hasznos.
Ha alapítványt hoz létre, a befektetési kritériumok, amelyeket a te vagyontárgyak megszerzésére alapítasz, számos tényezőtől függ. Például:
- Tervezi-e, hogy a bizalom megőrzi az osztalék, a kamat és a bérbeadás teljes bevételét sok évig, talán évtizedekig? Ez gyakori, ha a gyermek kiskorú, és nem akarja, hogy a kifizetések az élet későbbi szakaszaiba kezdjenek. Ha ez a helyzet, akkor azt szeretné, hogy a bizalomban lévő pénzt olyan módon fektesse be, amely minimalizálja az adókat, mert a bizalmi alapok a sűrített adókulcsok. Vagyis nem kell sok ahhoz, hogy elérje a felső marginális adóbevételt. Ez magában foglalhatja az olyan részvények tulajdonjogának elsőbbségét , amelyek nem fizetnek osztalékot vagy adómentes önkormányzati kötvényeket .
- Tervezi-e, hogy a legelterjedtebb módon terjessze az elosztásokat? Ha a kedvezményezett alacsonyabb adótartományban van, akkor érdemes lenne kiemelni a magas hozamú osztalékkészletek tulajdonjogát, mivel a kedvezményezett az adótörvény legutóbbi változásainak köszönhetően teljes egészében a háztartási jövedelme függvényében mentesül az osztalékadó alól .
- Szeretne továbbra is irányítani egy adott üzemi eszközt vagy a családban lévő gazdaságot, például a fent említett gazdaságot vagy gyártási üzletet? Ilyen esetekben lehet, hogy a vagyonkezelő felveszi a menedzsmentet az eszköz futtatásához, majd utasítja a vagyonkezelőt, hogy összegyűjti a kincstárjegyekből származó minden pénzbevételt. Egy ilyen helyzetet láttam. Egy középkorú üzlet tulajdonosa kapcsolatban volt egy fiatal alkalmazottal. Egy szerelmi gyermek következett be. Az apa meghalt, miközben a gyermek még mindig kiskorú volt. A vagyonát egy vagyonkezelői alapba ruházták át, és a helyi banki bizalmi osztálynak fizetett, hogy a lánya 18. születésnapjáig járjon, és azt mondja nekik, hogy időközben felhalmozják a pénzt az általa termelt osztalékról. Abban a pillanatban, amikor a lány 18 éves korában megfordult, ő utasíthatja a vagyonkezelőket, hogy eladják az üzletet, hozzáadva a készpénzt, amelyet felhalmoztak neki, és elmenni a pénzzel, vagy birtokba veszi az üzletet. Ez volt a hatása annak, hogy a pénz a gyermek kezében maradt, míg az asszony, akivel kapcsolatban volt, a gyermek anyja soha nem tudott hozzáférni a vagyonhoz.
A pénzbefektetés tényleges folyamata a bizalomban rejlik
Ha alapítványt hoz létre, akkor a bizalomra visszatartott pénz befektetése nem olyan nehéz. Szüksége lesz a bizalmi eszközre és a bizalom megteremtésére szolgáló dokumentumokra. Ezen túlmenően sok esetben szükséged lesz az IRS-től kapott adóazonosító számra, hogy nyomon kövesse a bizalmi adóbevallásokat, amelyeket minden évben ugyanúgy kell benyújtani, mint egy személy vagy egy vállalat. A megbízó nevében eljáró vagyonkezelő ezután nyitja meg a banki vagy ügynöki számlát a megbízó nevében, és a számlára használja a tulajdon megszerzését. A megbízó sajátosságaitól függően a vagyonkezelő önmagában kezelheti a pénzt, vagy kiszervezheti a pénz befektetését a bizalomhoz egy szakképzett szakemberhez, például regisztrált befektetési tanácsadóként .
A kistérségi alapok valószínűleg olyan dolgokat fognak tartani, mint az indexalapok vagy más befektetési alapok, míg a nagyobb alapok esetében valószínűleg egyedi vezetésű számlák fognak közvetlenül értékpapírokba fektetni, nem pedig összevont struktúrákon keresztül, talán a magántőke-alapok vagyonok kivételével fedezeti alapok .
A családi bizalomért egy bizalmi alap számlát nyithat egy brókercégnél , mint Charles Schwab. Attól függően, hogy a bizalmi eszközben és dokumentumokban milyen korlátozások vannak, egyébként úgy néz ki, mint egy normál ügynöki számla. Vásárolni készleteket. Vásárolhat befektetési alapokat. Az ETF-eket forgalmazhatná . Tarthat REIT-eket .
A bizalmi számlát közvetlenül egy befektetési alap társasággal, például a Vanguard-nel nyithatja meg. A Vanguard 1.57% -os effektív all-in díjat számít fel egy 500.000 dolláros értékű befektetési alapra, amelyet befektetési alapjai és egyéb befektetési alapjai fektettek be. Ez nagyon ésszerű a szolgáltatáshoz, ha korlátozott érintő bizalomra van szüksége, amely a sima vanília eszközökbe fektet.
Ha megengedett, akkor is el lehet menni, használhatja a bizalmi folyószámlát, és írhat egy csekket, hogy megszerezzen egy szállodát vagy egy lakóházat, ügyelve arra, hogy a címet a bizalomra regisztrálja. Természetesen több értelme lenne, ha korlátolt felelősségű társaságot hoznának létre, hogy megszerezzék a tulajdonságokat, mint hogy a megbízás tulajdonosa legyen az LLC tagsági egységeinek, de ez egy másik nap egy másik vitája.
A lényeg az, hogy pénzt fektetnek be egy bizalomba, nem más, mint bármely más típusú pénz befektetése, mivel az eszközallokáció problémáiról, a piaci időzítésről, a rendszeres beszerzésekről vagy az értékbecslésen alapuló akvizíciókról van szó. bőséges diverzifikáció, és az adóhatékonyságra összpontosítva. A legfontosabb, hogy megbizonyosodjon róla, hogy nem fenyegeti a bizalmi eszközökben érvényben lévő korlátozásokat.